شهادة CMA (المحاسب الإداري المعتمد) مصممة للمحترفين العاملين داخل المؤسسات في الميزانيات وإدارة التكاليف والضوابط الداخلية والتخطيط المالي — الوظيفة المالية التي تدعم اتخاذ القرارات التشغيلية بدلًا من تحليل الاستثمار الخارجي.
أما شهادة CFA (المحلل المالي المعتمد) فمصممة لإدارة الاستثمار والمحافظ: تحليل الأسهم والدخل الثابت، والتقييم، واستراتيجية المحفظة، وهي المؤهل المعياري لأدوار إدارة الأصول والاستثمار المصرفي وأبحاث الأسهم.
يعتمد الاختيار على اتجاه المسيرة المهنية أكثر من صعوبة الشهادة — فمن يستهدف مسار التمويل المؤسسي أو المراقب المالي عليه متابعة CMA، بينما من يستهدف إدارة الاستثمار أو الأبحاث عليه متابعة CFA؛ ومتابعة كلتا الشهادتين دون سبب واضح غالبًا ما تعني جهدًا مضاعفًا بقيمة مهنية إضافية محدودة.